明嘉靖八年(1529年)修筑城堡,因位于洪水河?xùn)|岸取名洪水城。
清代屬洪水堡。
1929年后,先后屬民樂(lè)縣一、二區(qū)、洪水鎮(zhèn)。
1949年設(shè)聚聯(lián)鄉(xiāng),屬洪水區(qū)。
1956年屬城關(guān)鎮(zhèn)。
1958年為東方紅人民公社,年底更名民樂(lè)鎮(zhèn)公社。
1961年11月分設(shè)洪水、鹿中人民公社,1962年增設(shè)聚聯(lián)人民公社,1964年5月鹿中、巨聯(lián)并入洪水人民公社。
1966年改名東方紅人民公社,1970年恢復(fù)洪水人民公社稱謂,1983年改設(shè)洪水鄉(xiāng)人民政府,2000年12月改設(shè)洪水鎮(zhèn)人民政府。
1996年,城關(guān)鎮(zhèn)面積4平方千米,人口1萬(wàn)人,轄西街、南街、廣場(chǎng)、東街4個(gè)居委會(huì);洪水鎮(zhèn)面積165.9平方千米,人口3.5萬(wàn)人,轄城關(guān)、八一、樂(lè)民、益民、新豐、新墩子、黃青寨、費(fèi)家寨、湯家莊、劉山莊、吳家莊、戎家莊、葉官寨、里仁寨、燒房莊、李尤寨、劉總旗、單家莊、馬家莊、于家莊、蘇家莊、友愛、下柴家莊、上柴家莊、老罐嘴、紅石灣、山城27個(gè)行政村。